Репликация времени (Михаил Чекулаев)
Цена:
543.4
Рекомендации
![[?IMG]](proxy14p.php?image=https%3A%2F%2Fi120.fastpic.org%2Fthumb%2F2022%2F1003%2F27%2Ffe841b6472f05fb7fa4932f498269f27.jpeg&hash=092d812d9dbb5fc9481dc5b76d3feaa4&v=4)
? Описание
Типичный случай: удержание актива истощает кошелек его владельца. Это нестрашно, если срок недолгий. А если нет? А если издержки на хранение со временем могут перевесить все ожидаемые преимущества?
Обычно для смягчения этой угрозы применяют хедж. Но как быть, если хедж слишком дорог, чрезмерно длителен, или по каким-то причинам вовсе недоступен?
Ответы на эти непростые вопросы дает этот вебинар, раскрывая метод использования хорошо известной теории репликационной стратегии, модернизированной для решения задач хеджа.
Фокус – применение стратегии репликации, модернизированной для решения задач снижения стоимости владения активом. При этом данная стратегия может использоваться сугубо в спекулятивных целях на разных временных отрезках, – краткосрочных (несколько дней), то длительных, – недели и месяцы.
Программа курса
- Описание проблемы, – владеем активом и несем издержки
- Постановка задачи, – как возвращать хотя бы часть издержек, когда рынок «идет против»?
- Анализ ситуации и возможные решения
- Обзор необходимой теории с объяснением всех ключевых моментов
- Сопоставление типовых шаблонов и разных изощренностей
- Углубление в модель хэджа, основанной на теории репликации опционной стоимости
- Выгоды и недостатки
- Альтернативные решения
- Применимость для спекуляций и хэджа
- Обоснованные условия для tradable
- Как это выглядит? – Примеры на рубле (USD/RUB) и нефти (Brent, Moex)
- Практические аспекты, – препятствия, перспективы и возможности
- Техническое обеспечение и насколько оно необходимо
- Как анализировать и торговать эти сложности лишь с навыками в арифметике без надобности в специализированных программах